ในตลาดอัตราแลกเปลี่ยน นี่คือสิ่งสำคัญสำหรับเทรดเดอร์ที่จะต้องทราบถึงตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจต่าง ๆ และข่าวที่ทำให้ตลาดเกิดการเคลื่อนไหว. การทำความเข้าใจถึงแต่ละส่วนของข้อมูล, ความหมายโดยนัย และวิธีการเทรดเพื่อประโยชน์ของคุณจึงเป็นสิ่งสำคัญ.
การวิเคราะห์ทางเทคนิค สามารถสร้างกำไรได้ แต่สิ่งหนึ่งที่ต้องคำนึงในใจอยู่เสมอคือ พื้นฐานต่าง ๆ ที่ส่งผลต่อบทบาทสำคัญในการผลักดันตลาด. เราได้หยิบยก 5 อันดับข่าวที่เกิดขึ้น และ ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจต่าง ๆ ที่คุณจะต้องรู้จักเพื่อที่จะควบคุมเกม Forex.
1. มติตัดสินของอัตราดอกเบี้ยมาตรฐานของธนาคารกลาง
ธนาคารกลางของแต่ละประเทศได้กำหนดกฎเกณฑ์ระเบียบเพื่อที่จะกำหนดอัตราดอกเบี้ยอ้างอิง. มติการตัดสินของธนาคารกลางจะต้องกำหนดนโยบายที่เหมาะสมไม่ว่าจะเป็นการปรับอัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น, การปรับอัตราดอกเบี้ยลดลง หรือการคงอัตราดอกเบี้ยปัจจุบันไว้. ผลสุดท้ายจะเป็นสิ่งที่สำคัญที่สุดเนื่องจากผลลัพธ์ของการปรับเปลี่ยนอัตราดอกเบี้ยจะส่งผลต่อค่าความเชื่อมั่นของตลาด และผลที่เกิดขึ้นจะแสดงถึงสภาพเศรษฐกิจที่เกิดขึ้นในปัจจุบันด้วยกันกับสิ่งที่กำลังจะเกิดขึ้นในอนาคต. สำหรับเทรดเดอร์ มติตัดสินนี้จะแสดงถึงผลสะท้อนของการตัดสินใจของเทรดเดอร์ถึงการซื้อ, การขาย หรือการเฝ้าระวังตลาด.
การเพิ่มขึ้นของอัตราดอกเบี้ย โดยทั่วไปจะเห็นว่าเป็นตลาดกระทิงสำหรับสกุลเงิน (ความหมายคือสกุลเงินจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้น) และการลดลงของอัตราดอกเบี้ย โดยทั่วไปจะเป็นตลาดหมีสำหรับสกุลเงิน (ความหมายคือสกุลจะมีมูลค่าลดลง) การตัดสินใจถึงการไม่เปลี่ยนแปลงอัตราดอกเบี้ยอาจเป็นได้ทั้งแบบตลาดกระทิง หรือตลาดหมีทั้งนี้ขึ้นอยู่กับความคาดหวังของตลาดในขณะนั้น.
แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงจะมีความสำคัญ แต่คำแถลงนโยบายที่รวมเข้าด้วยกันอาจให้คำแนะนำที่ดีเช่นกัน เพราะไม่ว่าธนาคารกลางจะใช้นโยบายการเงินแบบหดตัว (hawkish), นโยบายการเงินแบบขยายตัว (dovish) หรือนโยบายการเงินที่เป็นเป็นกลาง (neutral) โดยทั่วไปหากธนาคารกลางใช้นโยบายการเงินแบบหดตัวมากกว่า จะทำให้เกิดตลาดกระทิงสำหรับสกุลเงิน. และหากธนาคารกลางใช้นโยบายการเงินแบบขยายตัวมากกว่า จะทำให้เกิดตลาดหมีสำหรับสกุลเงิน สิ่งนี้เป็นเรื่องที่เกิดขึ้นในการประกาศนโยบายการเงินซึ่งเกี่ยวข้องกับเรื่องสำคัญ เช่นการดำเนินการมาตรการ QE (มาตรการผ่อนคลายเชิงปริมาณ), การปรับลดขนาดงบดุล เป็นต้น.
ตัวอย่าง: การประชุม FOMC เมื่อวันที่ 14 มิถุนายน 2017 ทำให้เกิดความหวั่นวิตกเล็กน้อยเมื่อ FOMC ประกาศในที่ประชุมเกี่ยวกับแผนการปรับลดขนาดงบดุลซึ่งเป็นครั้งแรกในการประชุม FOMC ที่ผ่านมา โดยมีการประกาศลดการลงทุนซ้ำของการชำระเงินต้น. เงินดอลลาร์มีค่าสูงขึ้นเนื่องจากตลาดคาดการณ์ว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ จะมีความยั่งยืน และส่งผลต่ออัตราดอกเบี้ยเพื่อกลับสู่สภาวะปกติเป็นไปอย่างต่อเนื่อง.
เมื่อวันที่ 2 พฤศจิกายน 2017 ธนาคารกลางแห่งประเทศอังกฤษได้ประกาศปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25bps ถึง 0.5% การตอบสนองเริ่มแรกกลายเป็นตลาดกระทิงสำหรับค่าเงินสเตอร์ลิง แต่ค่าความเชื่อมั่นกลับสวนทางกันเมื่อตลาดตระหนักถึงการปรับขึ้นของอัตราดอกเบี้ยที่จะเป็น “ครั้งเดียว และ ครั้งสุดท้าย” และจะใช้เวลารออีกนานจนกว่าจะมีการปรับอัตราดอกเบี้ยในครั้งต่อไป.
แหล่งที่มา: Financial Times – 3 พฤศจิกายน 2017
2.GDP
ผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) เป็นตัววัดทางการเงินของมูลค่าตลาดของสินค้าและบริการขั้นสุดท้ายทั้งหมดที่ผลิตในช่วงระยะเวลาหนึ่ง. ดังนั้น GDP จึงเป็นตัววัดที่ดีตัวหนึ่งสำหรับตรวจวัดสถานะทางเศรษฐกิจของประเทศ. ธนาคารกลางของประเทศได้คาดการณ์แนวโน้มการเติบโตในแต่ละปีเพื่อกำหนดว่าประเทศควรจะเติบโตได้เร็วเพียงใดโดยวัดตาม GDP.
เมื่อ GDP มีค่าต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ จะทำให้เกิดตลาดหมีสำหรับค่าสกุลเงิน และเมื่อ GDP มีค่าเกินกว่าที่คาดการณ์ไว้ จะทำให้เกิดตลาดกระทิงสำหรับค่าสกุลเงิน. ตัวเลขต่าง ๆ ได้มีการเฝ้าติดตามอย่างกระตือรือร้นโดยนักเทรดฟอเร็กซ์ และสามารถใช้เพื่อคาดการณ์อย่างรอบคอบต่อมติการตัดสินใจของธนาคารกลาง.
ตัวอย่าง: เศรษฐกิจสหรัฐฯ รายงาน GDP เพิ่มขึ้น 3% ต่อ 2.5% ที่คาดการณ์ไว้. การเพิ่มขึ้นของ GDP มีความแข็งแกร่งมากกว่าที่คาดการณ์ไว้ซึ่งเพิ่มขึ้นมากเกินกว่าความจำเป็นที่ใช้กระตุ้นเงินดอลลาร์ เนื่องจากประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ หรือ เจเน็ต เยลเลน ได้แจ้งเตือนเมื่อเดือนกันยายนถึงการเติบโตทางเศรษฐกิจที่ชะลอตัวเนื่องจากสภาพอากาศที่บิดเบือนจากการเกิดพายุเฮอริเคน.
แหล่งที่มา: – CNBC 27 ตุลาคม 2017
ติดตามบทความนี้ต่อไปในสัปดาห์หน้า.
Louis Teo
นักกลยุทธแผนการตลาด
